A szindikált hitel abból áll, hogy a hitelezők csoportja (bankok, takarékpénztárak vagy mások) nagy mennyiségű, változó kamatozású pénzt finanszíroz.
A szindikált hitel strukturálásának folyamatát ez a pénzügyi szervezetek csoportja hajtja végre a tőkepiacon, ahol mindent angolul nevezett csoporton keresztül vezetnek Hitelpiaci Szövetség (LMA), annak érdekében, hogy az elsődleges és a másodlagos piacokon ellenőrizzék és szabványosítsák a szindikációs módokat és eljárásokat.
A hitelfelvevő részéről az ilyen típusú kölcsönök egyik legnagyobb előnye, hogy nagyon magas összegeket lehet igényelni, több millió eurót. A bankok a maguk részéről korlátozzák kockázataikat és biztosítják a megfelelő hosszú távú jövedelmezőséget.
Különböző típusú szindikált hitelek léteznek:
- Hagyományos szindikált hitel: a klasszikus hitel, ahol több pénzügyi szervezet is beavatkozik.
- Kétoldalú kölcsön: ahol csak egyetlen bank van.
- Klubügylet: Ezt a fajta modalitást egyetlen szakaszban hajtják végre, teljesítve a hagyományos szindikált hitel összes feltételét.
- Strukturált hitel: Ezeket általában a kamatláb vagy a hitelfelvevő (a hitelfelvevő) által fizetett költségek csökkentésére használják, és hosszú távúak. Ezért a pénzügyi opciókat általában beépítik (például vételi vagy eladási opció eladása), így a prémium bevezetésekor a finanszírozási költségek csökkennek, mindig lemondva bizonyos szempontokról, amelyek az előrehozott törlesztés részeként a a hitelfelvevő, a minimális vagy a maximális limit megállapítása stb.
- Hídkölcsön: Ezt a hiteltípust ideiglenesen használják az azt megkövetelő piaci körülmények miatt, amelyek a legtöbb esetben rövid lejáratúak, például egy másik vállalat felvásárlásához szükséges finanszírozási igény, ahol titoktartás szükséges. A szerződéses viszonyban általában meghatározzák a hitelfelvevő fizetési módját, gyakran alkalmazva a kötvénykibocsátásokat, a szokásos szindikált kölcsönt, az eszközértékesítéseket stb.
Ezenkívül kényelmes különbséget tenni a kölcsön és a hitelkeret fogalma között. A kölcsön a maga részéről lekötésre kerül, és a finanszírozás egy kezdeti rendelkezési időszakban válik érvényessé, nem áll fenn annak lehetősége, hogy az időszak vége után a lehívatlan részt újra felhasználják. Másrészt a hitelkeret egy olyan szerződésben valósul meg, amely alapján az ügyfél (hitelfelvevő) bármikor rendelkezhet finanszírozással, amikor csak kívánja a szerződéses időszakon belül, amennyiben az nem haladja meg a megadott összeget.
