A 2010. évi Flash Crash 2010. május 6-án következett be, amelyben a Dow Jones Index körülbelül 1000 ponttal süllyedt el mindössze öt perc alatt. Ezt a pénzügyi csődöt egy nagy értékesítési megrendelések leadására alkalmas számítógépes program okozta.
A 2010-es úgynevezett Flash Crash volt a Dow Jones index második legnagyobb összeomlása (1 010,14 pont) és a legfontosabb visszaesés egy nap alatt (998,5 pont). Egy ilyen összeomlás megkérdőjelezte néhány olyan piac biztonságát, ahol a gépek működnek.
Mi történt 2010. május 6-án?
Az amerikai piacok alacsonyabban nyitottak. A görög adóssághelyzettel kapcsolatos aggodalom mindenkinek elterjedt. Félő volt, hogy a görögök kompromittált helyzete át fog terjedni Európa többi részén.
14:42 körül megtört a normalitás. A Dow Jones olyan esést regisztrált, amely meghaladta a 300 pontot, és mindössze öt perc alatt több mint 600 pontos monumentális összeomlás következett be, amely ugyanazon a napon körülbelül 1000 pontos esést regisztrált.
15: 07-kor a piacnak sikerült felépülnie a látványos összeomlásból, és mindössze öt perc alatt visszaszerezte a több mint 600 pontot.
Nem csak a Dow Jones érintett. Az S&P 500 is szenvedett, 10% -ot esett.
A Flash összeomlásának okai és tettesei
Ma a gépeket úgy programozzák, hogy lehetővé tegyék a nagy mennyiségű műveletek végrehajtását ezredmásodpercekben. Ez az úgynevezett High Frequency Trading (HFT).
A tőzsdén a legerősebb gépekkel rendelkező közvetítők előzetesen megtudhatják, mi a piaci helyzet, és megnézhetik, milyen vételi és eladási ajánlatok állnak rendelkezésre. Röviden, hogy csupán néhány ezredmásodpercnyi előnnyel lehet nagyon fontos előnyöket elérni.
De 2010. május 6-án az összes számítógépes rendszer egyidejűleg ugyanabba az irányba hatott, csupán öt perc alatt piaci összeomlást okozva.
Kezdetben azt hitték, hogy a nagy frekvenciájú kereskedési rendszerek (HFT) által okozott meghibásodásról van szó, de a számítógépek mögött a piacot manipuláló tettes állt. Az amerikai hatóságok nyomozást folytattak és megkeresték egy Navinder Singh Sarao nevű londoni határidős ügynököt.
Az Egyesült Államok Igazságügyi Minisztériuma azzal vádolta Saraót, hogy számítógépes programmal manipulálta az S&P 500 index jövőjét. Ennek a rendszernek a felhasználásával Sarao hamis eladási megbízásokat adott ki különböző áron. Ily módon Sarao igyekezett lenyomni az árakat. Miután törölték az eladási megbízásokat, kihasználta a pillanatot, hogy olcsón vásároljon. Ennek a manővernek köszönhetően Sarao becsült 40 millió dolláros profitot tudott elérni.